微軟在2004年微軟窗口嵌入式開發者大會上宣布名為“WindowsCE分享源代碼”的開放源代碼計劃。

微軟同時宣布推出WinCE5.0，并擴大開放程序源代碼。在這個開放源代碼計劃授權下，微軟開放250萬行源代碼程序作為評估套件（evaluationkit），凡是個人、廠商都可以下載這些源代碼加以修改使用。未來廠商OEM時，則再依執行時期(Run-time)授權，支付WinCE5.0核心每臺機器3美元的授權費用。

微軟并強調，有別于開放源代碼界常用的GPL授權條款，使用WinCE5.0源代碼于商業用途與產品開發的廠商，可享有其衍生程序代碼的所有權，無須與微軟、合作伙伴或競爭者共享。

這也是微軟第一個提供商業用途衍生授權的操作系統。之前，微軟在WinCE4.2版時，也曾提供開放源代碼，不過只針對研究單位，而程序代碼較少，為200萬行。另外，微軟也曾為了消除各國政府對其Windows系統的安全疑慮，在政府安全計劃中開放政府檢查WindowsXP、2003等有無漏洞及后門。

此舉反映了微軟急于讓WinCE進入信息家電和嵌入式設備市場的企圖。雖然微軟壟斷了桌面市場，但在網關、VoIP、無線橋接器、低端機頂盒等市場上，目前主要由Linux及WindRiver所把持。

作為市場新進入者，微軟強調較低的開發成本。微軟在WinCE加入了檔案系統；IPv4/IPv6、WLAN、藍牙等聯網功能以及WindowsMediaCodec等功能。微軟稱使用WinCE3.0，就已提供家庭網關、VoIP及自動化系統、CDPlayer或聯網DVD上應用的開發，“而如果使用Linux，你則還需要自己找來各種資源，還得考慮整合性的問題?！?

不過，如果廠商需要開發更多功能，例如智能型手機或Pocket Office上的應用，則視功能需另外再支付授權費用。

WinCE 5.0七月已正式推出，目前已有六十多家廠商決定采用。